ابزارهای تحلیل فنی

ابزارهای تحلیل تکنیکال زیادی وجود دارد که شامل حمایت و مقاومت، الگوها و تعداد بسیار زیادی اندیکاتور است.

برای شما به عنوان یک سرمایه گذار مهم است که درکی کلی از ابزارهای تحلیل تکنیکال موجود داشته باشید و سپس یک یا دو ابزاری را که با شما طنین انداز می شوند با جزئیات بیشتری بررسی کنید.

این صفحه برای ارائه تصویری از برخی از ابزارهای تحلیل تکنیکال طراحی شده است. ما شما را تشویق می کنیم برای اطلاعات بیشتر پیوندهای ارائه شده را بررسی کنید.

نکاتی برای استفاده از ابزار تحلیل تکنیکال

هنگامی که از اندیکاتورها یا هر ابزار تحلیل تکنیکال به عنوان بخشی از تجزیه و تحلیل خود استفاده می کنید، یک نکته بسیار مهم که باید به خاطر بسپارید این است که آنها مشتقات عمل قیمت هستند و هرگونه سیگنال خرید یا فروش باید در چارچوب سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال و همچنین بااقدام قیمت پایه

در اینجا لیست کوتاهی از نکات ساده دیگر برای استفاده موفقیت آمیز از ابزارهای تحلیل تکنیکال در استراتژی سرمایه گذاری یا معاملاتی آورده شده است:

به دنبال جام مقدس نباشید

شاخص ها جنبه خاصی از رفتار قیمت یا حجم را برجسته می کنند و هیچ کدام خطاناپذیر نیستند. حمایت و مقاومت و الگوها نتیجه عرضه و تقاضا در بازار است.

با این حال، هیچ ابزاری وجود ندارد که در همه شرایط یا شرایط بازار کار کند. به عنوان مثال، شاخص‌های روند در طول یک بازار متغیر، با اره کردن سرمایه‌گذاران به داخل و خارج از موقعیت‌ها، ضرر خواهند کرد.

به خاطر داشته باشید که ابزارها هنگام استفاده در موقعیت‌های مناسب برای استفاده، همراه با سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال و با هدف یادگیری نحوه تفسیر آنها به جای استفاده مکانیکی، به احتمال زیاد بیشترین ارزش را خواهند داشت.

ابزار تحلیل تکنیکال خود را بشناسید

رفتار شاخص انتخاب یا ابزار تحلیل تکنیکال خود را مطالعه کنید و بفهمید که چگونه کار می کند و چرا کار می کند. یادگیری تفسیر نمودارها بیشتر یک هنر است تا یک علم. به عنوان مثال، یک نشانگر ممکن است الگوهای متفاوتی را هنگام اعمال بر سهام های مختلف نشان دهد. پیچیدگی های ابزار خود را بیاموزید و با مطالعه و تجزیه و تحلیل دقیق، به مرور زمان تخصص خود را با تجزیه و تحلیل تکنیکال توسعه خواهید داد.

آن را ساده نگه دارید

تلاش برای استفاده از بیش از پنج شاخص یا ابزار برای کمک به تجزیه و تحلیل خود احتمالاً بیهوده خواهد بود و به احتمال زیاد منجر به نمودار قیمتی می شود که در آن نمی توانید عملکرد قیمت را مشاهده کنید یا در آن به دلیل انواع مختلف و متفاوت سردرگم شده اید. نشان می دهد که شما اصلاً اقدامی انجام نمی دهید (فلج تجزیه و تحلیل!).

تعداد کمی ابزار را انتخاب کنید، حداکثر دو یا سه، و از آنها برای تأیید سیگنال های یکدیگر استفاده کنید. صدها شاخص وجود دارد، اما احتمالاً فقط تعداد معدودی از آنها دیدگاه‌های متفاوتی را ارائه می‌دهند و اینها شاخص‌هایی هستند که طولانی‌ترین زمان را نشان می‌دهند و امتحان خود را پس داده‌اند.

از ابزارهای متضاد استفاده کنید

سعی کنید به جای شاخص هایی که پشت سر هم حرکت می کنند یا سیگنال های مشابهی تولید می کنند، نشانگرهایی را انتخاب کنید که مکمل یکدیگر باشند. به عنوان مثال، استفاده از دو اندیکاتور که هم حرکت را اندازه‌گیری می‌کنند و هم شرایط خرید و فروش بیش از حد را نشان می‌دهند، مفید نخواهد بود، همانطور که توسط اندیکاتورهای Stochastic و RSI نشان داده شده است.

با این حال، انتخاب سه ابزار مختلف که به ترتیب بر اساس قیمت بسته شدن، حجم و محدوده معاملاتی هستند، زمانی قابل اعتمادتر خواهند بود که یکدیگر را تایید کنند.

روندها

خیلی ساده یک روند، جهت کلی است که یک اوراق بهادار یا بازار در آن قرار دارد. یک روند صعودی را می توان به عنوان یک سری از اوج های بالاتر و پایین تر و یک روند نزولی را به عنوان یک سری از اوج های پایین تر و پایین تر توصیف کرد.

یکی از قوانین اساسی سرمایه گذاری، معامله با روند است، بنابراین توانایی شناسایی روندها و همچنین تغییرات روند و استفاده از آنها برای سودآوری مهم است.

شناسایی روندها همیشه آسان نیست زیرا قیمت ها به طور کلی در یک خط مستقیم حرکت نمی کنند.

برای اطلاعات دقیق تر در مورد روندها، خطوط روند و تجزیه و تحلیل روند، این منابع را کاوش کنید:

نمودارهای باورنکردنی - یک پوشش جامع در مورد روندها، نحوه استفاده از آنها، نقاط قوت و ضعف آنها و سیگنال های معاملاتی روند

Investopedia - بخشی از یک آموزش جامع در مورد تجزیه و تحلیل تکنیکال، به طور خاص بر روندها و خطوط روند تمرکز دارد

Stockcharts. com - توضیحات خوب و نمونه هایی از خطوط روند

حمایت و مقاومت

حمایت و مقاومت اصطلاحات رایجی هستند که در تحلیل تکنیکال استفاده می شوند. آنها ابزاری هستند که می توانند به تنهایی مورد استفاده قرار گیرند یا می توانند مکمل ابزار و شاخص های دیگر باشند. حمایت و مقاومت نقش کلیدی در شکل‌گیری الگوهای نمودار دارند و حمایت قدیمی می‌تواند به مقاومت جدید تبدیل شود (یا برعکس).

حمایت و مقاومت چیست؟

پشتیبانی

سطح قیمتی که خریداران از لحاظ تاریخی تمایل به خرید از خود نشان داده اند.

مقاومت

سطح قیمتی که فروشندگان در طول تاریخ تمایل خود را برای فروش نشان داده اند.

برای یادگیری بیشتر در مورد حمایت و مقاومت به منابع زیر مراجعه کنید:

نمودارهای باور نکردنی - توضیح اساسی با نمودارها و مثال های واضح

Stockcharts. com - توضیح مفصل با مثال های خوب

Investopedia - آموزش جامع حمایت و مقاومت

الگوها

الگوهای نمودار با ترکیبی از حمایت و مقاومت و خطوط روند شکل می گیرند. تجزیه و تحلیل الگوی نمودار را می توان در تمام بازه های زمانی استفاده کرد. به عنوان مثال ممکن است یک مثلث در عرض چند روز تشکیل شود یا شکل گیری بالای سر و شانه ممکن است ماه ها طول بکشد.

الگوها چارچوبی برای تجزیه و تحلیل نیروهای عرضه و تقاضا فراهم می کنند. آنها تصویری واضح و مختصر ارائه می‌دهند و به سرمایه‌گذار اجازه می‌دهند که تعیین کند چه کسی غالب‌تر است (خریداران یا فروشندگان) تا بتوانند موقعیت مناسبی برای خود داشته باشند.

مقدار زیادی از اطلاعات موجود در الگوهای نمودار وجود دارد. در اینجا فقط چند سایت با کیفیت برای شروع کار آورده شده است:

نمودارهای باورنکردنی - نمای کلی خوب و سپس جزئیات در مورد طیف وسیعی از الگوهای بلند مدت، کوتاه مدت، روزانه و معکوس

Chartpatterns. com - توضیحات و نمودارهای اساسی

Investopedia - آموزش جامع الگوهای نمودار

Stockcharts. com - مدرسه نمودار با تعدادی از صفحات اختصاص داده شده به تجزیه و تحلیل الگوی نمودار

اندیکاتور چیست؟

یک شاخص فنی نتیجه یک محاسبه ریاضی بر اساس داده های قیمت و/یا حجم است.

در تحلیل تکنیکال، اندیکاتورها معمولاً به صورت گرافیکی در بالا یا پایین یا حتی بر روی نمودار قیمت سهام نشان داده می شوند و می توانند با نمودار قیمت خود سهام مقایسه شوند.

اندیکاتورهای فنی می توانند دیدگاه متفاوتی در مورد قدرت و جهت حرکت قیمت پایه ارائه دهند و به این ترتیب می توانند برای تحلیلگر فنی مفید باشند. آنها می توانند به عنوان هشداری برای سرمایه گذار در مورد نیاز به مطالعه دقیق تر قیمت عمل کنند. به عنوان مثال، اگر حرکت در حال کاهش است، این ممکن است سیگنالی برای تماشای شکست حمایت باشد.

همچنین می‌توان از شاخص‌ها برای تأیید سایر ابزارهای فنی استفاده کرد، برای مثال شکست الگوی قیمت نمودار ممکن است با واگرایی مثبت یک نوسانگر تأیید شود.

انواع شاخص ها

صدها شاخص در دسترس تحلیلگر فنی وجود دارد. مروری کوتاه بر چند شاخص پرکاربرد در زیر ارائه شده است.

میانگین های متحرک

میانگین متحرک رایج‌ترین و اساسی‌ترین شکل نشانگر است و میانگین قیمت اوراق بهادار را در دوره‌های مشخصی محاسبه می‌کند. میانگین‌های متحرک می‌تواند به هموارسازی داده‌های مربوط به قیمت کمک کند تا سرمایه‌گذار بتواند «نویز» را فیلتر کند.

میانگین متحرک می تواند به سرمایه گذاران کمک کند روندها را راحت تر شناسایی کنند. دوره های زمانی مختلف را می توان برای بازه های زمانی مختلف سرمایه گذاری استفاده کرد. اشکال مختلف میانگین متحرک نیز قابل اعمال است و سه نوع اصلی ساده، نمایی و وزنی وجود دارد.

میانگین متحرک واگرایی همگرایی (MACD)

شاخص واگرایی همگرایی میانگین متحرک که بیشتر به عنوان MACD شناخته می شود، یکی از ساده ترین و موثرترین شاخص های حرکتی موجود است. خیلی ساده، MACD دو روند را به دنبال میانگین‌های متحرک می‌گیرد و با کم کردن میانگین متحرک طولانی‌تر از میانگین متحرک کوتاه‌تر، آنها را به یک نوسان‌گر حرکت تبدیل می‌کند. در نتیجه، MACD هر دو تحلیل روند و حرکت را با هم ترکیب می کند. MACD در بالا و پایین خط صفر نوسان می کند زیرا میانگین های متحرک همگرا می شوند، متقاطع و واگرا می شوند و سیگنال ها می توانند توسط خط سیگنال، متقاطع خط مرکزی و واگرایی تولید شوند. معمولاً در زیر قیمت نشان داده می شود و شاخص مفیدی برای شناسایی شرایط خرید یا فروش بیش از حد نیست.

تصادفی

اندیکاتور Stochastic یک ابزار فنی محبوب است که برای کمک به نظارت بر حرکت بازار استفاده می شود. به عنوان یک قاعده کلی، مومنتوم قبل از قیمت تغییر جهت می دهد و بنابراین می توان از واگرایی های صعودی یا نزولی در استوکاستیک برای شناسایی معکوس های بالقوه استفاده کرد. همچنین برای شناسایی زمانی که یک ابزار بیش از حد خرید شده است (به این معنی که قیمت ها خیلی زود پیشرفت کرده اند و از نظر تئوری به دلیل اصلاح نزولی هستند) یا فروش بیش از حد (به این معنی که قیمت ها خیلی سریع کاهش یافته اند و از نظر تئوری به دلیل اصلاح صعودی هستند مفید است..

استوکاستیک از دو خط تشکیل شده است، یک خط %K یا سریع که آخرین قیمت بسته شدن را با محدوده معاملاتی اخیر مقایسه می کند و یک خط %D یا آهسته که خط سیگنال نامیده می شود و با هموارسازی %K محاسبه می شود. هر دو خط در مقیاس بین 1 تا 100 رسم می شوند. خطوط ماشه بالقوه به نمودار Stochastic در سطوح 20 و 80 اضافه می شوند تا شرایط بالقوه بیش از حد خرید یا فروش بیش از حد را نشان دهند.

نمودار خطوط تصادفی را در زیر عمل قیمت نشان می‌دهد و خطوط آبی واگرایی را نشان می‌دهد – قیمت‌ها به بالاترین حد خود می‌رسند اما اندیکاتور بالاترین سطح پایین‌تری را ایجاد می‌کند که منجر به تغییر روند می‌شود.

Relative strength index (RSI)

شاخص قدرت نسبی یا RSI نیز یک نوسانگر مومنتوم است که سرعت و تغییر حرکات قیمت را اندازه گیری می کند. همچنین شرایط خرید و فروش بیش از حد را با توسعه‌دهنده‌اش، جی ولز وایلدر، شناسایی می‌کند که این سطوح را به ترتیب 70 و 30 در نظر می‌گیرد.

RSI حرکت صعودی در قیمت های بسته شدن را با حرکات نزولی در یک دوره انتخابی معمولاً 7، 9، 14 یا 21 بسته به بازه زمانی سرمایه گذار مقایسه می کند. در اینجا نمونه ای از نموداری است که شرایط خرید و فروش بیش از حد را نشان می دهد.

نرخ تغییر

نوسانگر نرخ تغییر (ROC) درصد تغییر قیمت را در یک بازه زمانی معین اندازه‌گیری می‌کند و هر چه تفاوت بین قیمت فعلی و قیمت دوره زمانی مشخص‌شده بیشتر باشد، مقدار نوسانگر بیشتر می‌شود. وقتی اندیکاتور بالای صفر باشد، درصد تغییرات قیمت مثبت یا صعودی و زمانی که زیر صفر است درصد تغییر قیمت منفی یا نزولی است.

حجم تعادل (OBV)

حجم در تعادل سطح انباشت و توزیع را با مقایسه حجم با حرکت قیمت اندازه گیری می کند. اگر قیمت بسته شدن به سمت بالا حرکت کند، حجم به اندیکاتور اضافه می شود و اگر قیمت بسته شدن کاهش یابد از آن کم می شود. OBV را می توان در بازارهای دامنه دار یا پرطرفدار استفاده کرد و مانند بسیاری از اندیکاتورها بهتر است در ارتباط با سایر اندیکاتورها استفاده شود.

نظریه موج الیوت و فیبوناچی

نظریه موج الیوت بر این فرض استوار است که بازارها در چرخه‌های تکراری یا «امواج» حرکت می‌کنند و روان‌شناسی سرمایه‌گذار را اندازه‌گیری می‌کند. از تئوری موج الیوت می توان برای تجزیه و تحلیل ساختار بازار فعلی استفاده کرد و با درک الگوهای موج و یادگیری اصول موج می توان بیشترین حرکت احتمالی را با کمترین ریسک شناسایی کرد. این تئوری همچنین با استفاده از نسبت های فیبوناچی برای تعیین اهداف اصلاحی و هدف قیمت همسو است

برای نگاهی دقیق تر به نظریه موج الیوت، از Elliot Wave International دیدن کنید یا برای توضیح اولیه مقاله EW Investopedia را بررسی کنید. Stockcharts. com همچنین پوشش بسیار خوبی از مبانی موج الیوت دارد که ارزش خواندن را دارد.

منابع دیگر

اطلاعات زیادی در مورد ابزارهای تحلیل تکنیکال موجود است. در زیر چند سایت کلیدی وجود دارد که می توانید اطلاعات بیشتری در آنها کسب کنید:

ASX - ماژول 11 از دوره سهام که تحلیل تکنیکال را پوشش می دهد

Incredible Charts Indicators - پوشش جامع A-Z از اندیکاتورها، یکی از بهترین سایت ها برای تحلیل تکنیکال همه چیز

Stockcharts. com Indicators - آموزش انواع اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال

تجزیه و تحلیل فنی نمودارهای باورنکردنی - آموزش جامع کاربردهای عملی تحلیل تکنیکال

تحلیل تکنیکال Investopedia - آموزش جامع تحلیل تکنیکال

Stockcharts. com Technical Analysis - آموزش جامع تحلیل تکنیکال

انجمن تحلیلگران فنی استرالیا - سازمان غیرانتفاعی که به تجزیه و تحلیل فنی اختصاص دارد